2017年上半年四川省期货从业资格法律法规：执业行为准则试题

则试题

一、单项选择题（共 25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意）

1、__保证了期货和现货价格趋向一致。 A．保证金制度 B．交割制度

C．风险准备金制度 D．限额持仓制度

2、从全球各区域期货和期权交易量来看，以“金砖四国”为代表的新兴市场国家的交易量上升势头明显。 A：巴西、俄罗斯、印度、中国 B：巴西、日本、韩国、中国 C：日本、韩国、中国、印度 D：韩国、日本、印度、中国

3、会员制期货交易所所设理事会任职期间为（）。 A．1年 B．2年 C．3年 D．5年

4、套期保值交易头寸实行______，其持仓______。__ A．审批制；受 B．审批制；不受 C．核准制；受 D．核准制；不受

5、关于期货合约描述正确的是__。 A．合约条款由买卖双方协商确定

B．合约条款中规定了合约的最后交易日 C．合约条款标准化 D．合约转让无须背书

6、下列属于跨商品套利的交易有__。 A．小麦与玉米之间的套利

B．3月份与5月份大豆期货合约之间的套利 C．大豆与豆粕之间的套利

D．堪萨斯市交易所和芝加哥期货交易所之间的小麦期货合约之间的套利

7、期货公司接受客户全权委托进行期货交易的，对交易产生的损失，承担主要赔偿责任，赔偿额____ A：不超过损失的90% B：为损失的90%以上 C：为损失的80%以上

D：不超过损失的80%

8、期货从业人员辞职、被解聘或者死亡的，机构应当（）。

A．自上述情形发生之日起10个工作日内向协会报告，由协会注销其从业资格 B．自上述情形发生之日起10个工作日内向中国派出机构报告，由中国派出机构注销其从业资格

C．自上述情形发生之日起20个工作日内向协会报告，由协会注销其从业资格 D．自上述情形发生之日起20个工作日内向中国派出机构报告，由中国派出机构注销其从业资格

9、某期货交易所副总经理欲到该所会员单位的期货公司兼任高级顾问，其向期货交易所总经理报告并申请批准，该总经理（）。 A．不准许该副总经理兼职 B．可以批准该副总经理兼职

C．无权批准该副总经理的兼职申请 D．可以助其以调用的形式进行兼职

10、境内单位或者个人从事境外期货交易的办法的制定需要报（）批准后实施。 A．

B．全国常委会 C．全国人民代表大会

D．期货监督管理机构

11、1月中旬，某食糖购销企业与一个食品厂签订购销合同，按照当时该地的现货价格3600元/吨在两个月后向该食品厂交付2000吨白糖。该食糖购销企业经过市场调研，认为白糖价格可能会上涨。为了避免两个月后为了履行购销合同采购白糖的成本上升，该企业买入5月份交割的白糖期货合约200手(每手10吨)，成交价为4350元/吨。春节过后，白糖价格果然开始上涨，至3月中旬，白糖现货价格已达4150元/吨，期货价格也升至4780元/吨。该企业在现货市场采购白糖交货，与此同时将期货市场多头头寸平仓，结束套期保值。该食糖购销企业所做的是__。

A．卖出套期保值 B．买入套期保值 C．交叉套期保值 D．基差交易

12、下列对期货投资基金投资的叙述中错误的是__。 A．基金不得购买不动产并且不得为他人的借贷行为做担保 B．基金所持有的流动性差的资产不得超过基金总资产的10% C．基金不得投资于高风险的金融衍生品

D．基金不得同和基金有关联关系的人员进行交易 13、下列哪一项不属于期权的基本交易方法? A：买进看涨期权 B：买进看跌期权 C：卖出看涨期权 D：买价期权

14、套利交易与投机交易的区别在于__。

A．套利交易关注的是不同合约或不同市场之间的相对价格关系，而投机交易关注单个合约的绝对价格变化

B．套利交易流动性较差，而投机交易流动性好

C．套利交易在同一时间不同合约或不同市场之间进行相反方向的交易，投机交易只做买或卖的交易

D．套利交易不活跃，而投机交易很活跃

15、期货公司申请金融期货结算业务资格，应当向中国提交经具有证券、期货相关业务资格的会计师事务所审计的前__个会计年度财务报告。 A．3 B．5 C．7 D．10

16、在主要的下降趋势线的下侧__期货合约，不失为有效的时机抉择。 A．卖出 B．买入 C．平仓 D．建仓

17、以下并非期货市场风险成因的是． A：价格波动 B：杠杆效应

C：市场机制不健全 D：理性投机

18、期货交易运行机制具有的特点包括__。 A．公开 B．公平 C．高效 D．竞争

19、套期保值效果与下列何者之关系最密切? A：目前期货价格 B：期货价格走势 C：基差变动

D：现货价格走势

20、颁布的《期货交易管理条例》于起施行。 A：2006年3月16日 B：2007年4月15日 C：1999年6月2日 D：2003年6月23日

21、期货投资者保障基金对个人投资者保证金损失的补偿原则是__。 A．为保护中小投资者利益，实行全额补偿 B．对每位个人投资者的保证金损失在20万元以下(含20万元)的部分全额补偿，超过20万元的部分按80%补偿 C．对每位个人投资者的保证金损失在20万元以下(含20万元)的部分全额补偿，超过20万元的部分按90%补偿 D．对每位个人投资者的保证金损失在10万元以下(含10万元)的部分全额补偿，超过10万元的部分按90%补偿

22、净资本的计算公式为：净资本=净资产-资产调整值+（）-客户未足额追加的

保证金-/+其他调整项。 A．负债 B．流动负债 C．负债调整值 D．流动资产

23、组合投资型套期保值实际上进行的是一种____ A：选择性套期保值

B：无风险敞口的套期保值

C：期货市场各合约组合的套期保值 D：基差逐利型套期保值 24、期货交易成本是在期货交易过程中发生和形成的交易者必须支付的费用，主要包括__。 A．佣金

B．交易手续费

C．保证金所占用资金而应付的利息 D．生产时的管理费用

25、拟在广南市申请设立的某期货交易所，其不能使用的名称是__。 A．广南商品期货交易所 B．广南商品交易所 C．广南交易所

D．广南期货交易所

二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分） 1、在基金单位赎回过程中，涉及的内容有__。 A．赎回价格 B．赎回程序

C．短期交易费用 D．赎回条件

2、结算准备金余额的计算公式应为____

A：当日结算准备金余额=上一交易日结算准备金余额+上一交易日保证金+当日交易保证金+当日盈亏+入金-出金-手续费(等)

B：当日结算准备金余额=上一交易日结算准备金余额-上一交易日保证金+当日交易保证金+当日盈亏+入金-出金-手续费(等)

C：当日结算准备金余额=上一交易日结算准备金余额+上一交易日保证金-当日交易保证金+当日盈亏+入金-出金-手续费(等) D：当日结算准备金余额=上一交易日结算准备金余额-上一交易日保证金-当日交易保证金+当日盈亏+入金-出金-手续费(等)

3、目前在我国期货市场上市交易的商品期货合约包括__。 A．小麦期货合约 B．生铁期货合约 C．豆粕期货合约 D．PTA期货合约

4、某投资者以68000元/吨卖出1手8月铜期货合约，同时以166500元/吨买入1手10月铜合约，当8月和10月合约价差为__元/吨时，该投资者获利。

A．1000 B．1300 C．1800 D．2000

5、期货结算部门的作用是__。 A．担保交易履约 B．控制市场风险

C．代理客户买卖期货合约 D．计算期货交易盈亏

6、期货投资基金的类型有__。 A．公募期货基金 B．私募期货基金

C．个人管理期货账户 D．集体管理期货账户

7、下列哪些场合可以进行卖出看跌期权?

A：预期后市下跌或见顶，可卖出看涨期权，以赚取最大的利润 B：市场波动率收窄

C：已经持有现货或期货合约的多头，作为对冲策略 D：熊市，隐含价格波动率高

8、期货公司依法委托期货机构从事中间介绍业务，其首席风险官应当监督检查的事项有__。

A．是否与中间介绍机构建立了介绍业务的对接规则

B．在通知客户追回保证金、客户出入金、与中间介绍机构风险隔离等关键业务环节，期货公司是否有效控制风险

C．与中间介绍机构的佣金分成是否明确且符合规定 D．是否存在非法委托或者超范围委托等情形 9、下列关于期货期权的说法，正确的有__。 A．期货期权对现货商具有规避风险的作用

B．期货期权对期货商的期货交易具有规避风险的作用

C．期货期权是20世纪80年代出现的最重要的金融创新之一 D．期货期权可以与其他投资工具相互组合实行灵活交易策略 10、客户的交易保证金不足，期货公司履行了通知义务而客户未及时追加保证金。当客户要求保留持仓并经书面协商一致时，下列说法正确的是（）。 A．保留持仓期间造成的损失，由客户承担 B．保留持仓期间造成的损失，由期货公司承担 C．穿仓造成的损失，由期货公司承担 D．穿仓造成的损失，由客户承担

11、期货公司在客户没有保证金或者保证金不足的情况下，有下列情形的，应当认定为透支交易． A：允许客户开仓交易 B：不通知客户追加保证金 C：不对客户强行平仓 D：允许客户继续持仓 12、自然失业率是指____

A：周期性失业 B：摩擦性失业 C：结构性失业

D：摩擦性失业和结构性失业造成的失业率 13、期权的基本交易策略包括 A：买进看涨期权 B：卖出看涨期权 C：买进看跌期权 D：卖出看跌期权

14、期货市场风险的客观性来自期货交易内在机制的特殊性，如的特点，吸引了众多投机者的参与，也蕴含了很大的风险。 A：套期保值 B：杠杆效应 C：双向交易 D：对冲机制

15、下列关于期货交易所的说法正确的是（）。

A．经批准设立的期货交易所应当在名称中有“期货交易所”的字样 B．期货交易所有权查处会员违规行为

C．期货交易所章程应载明管理人员产生、任免及其职责

D．期货交易所终止时应成立清算组进行清算，并将清算方案报备案 16、期货从业人员王某利用工作便利，了解到所在公司一些客户的交易信息，王某不仅自己利用客户的交易信息从事期货交易，还把信息透露给亲朋好友，期货公司了解到上述情形后，开除了王某。期货公司应当对王某做出处分决定后向__报告。

A．期货交易所 B．中国

C．期货保证金安全存管监控机构 D．中国期货业协会

17、期货公司的股东、实际控制人或其他关联人有下列（）情形之一的，中国及其派出机构可以责令其限期整改。

A．占用期货公司的资产，可能影响期货公司持续经营

B．直接任免期货公司的董事、监事、高级管理人员，或者非法干预期货公司经营管理活动

C．股东按照出资比例行使表决权

D．报送、提供或者出具的有关报告、材料或者信息等存在虚假、误导或者遗漏 18、下列关于期权交易基本策略的说法，不正确的有__。

A．买进看涨期权所面临的最大可能亏损是权利金，可能获得的盈利是无限的 B．买进看跌期权的盈亏平衡点的标的物价格等于执行价格加权利金

C．卖出看涨期权所获得的最大可能收益是权利金，可能面临的亏损是无限的 D．卖出看跌期权所获得的最大可能收益是权利金，可能面临的亏损是无限的 19、下列行业的厂商中，__厂商很可能购买天气期货以规避天气变化所引发风险。 A．农业 B．保险业 C．软件业

D．旅游业

20、我国股指期货与股票交易的区别是。 A：交易对象不同 B：交易方式不同 C：交易时间不同 D：到期日不同

21、在MACD应用法则中，当__时为空头市场。 A．DIF和DEA为正值，DIF向上突破DEA B．DIF和DEA为正值，DIF向下跌破DEA C．DIF和DEA为负值，DIF向上突破DEA D．DIF和DEA为负值，DIF向下跌破DEA 22、下列有关交割违约的表述正确的是（）。

A．在交割日，买方期货公司未向期货交易所交付标准仓单，构成交割违约 B．在交割日，买方期货公司未向期货交易所账户交付足额货款，构成交割违约 C．卖方期货公司的交割违约行为致使不能实现合同目的的，买方期货公司有权要求终止交割

D．买方期货公司的交割违约行为致使不能实现合同目的的，卖方期货公司有权要求买方期货公司继续交割 23、中国及其派出机构有权采取措施，对期货公司或者营业部的经营管理、业务活动、财务状况等进行检查。

A：询问期货公司及其营业部的工作人员，要求其对被检查事项作出解释、说明 B：查阅、复制与被检查事项有关的文件、资料 C：查询期货公司及其营业部的期货保证金账户

D：检查期货公司及其营业部的交易、结算及财务等电脑系统 24、期货公司应当持续符合风险监管指标标准。

A：净资本不得低于人民币1500万元；净资本不得低于客户权益总额的6％ B：流动资产与流动负债的比例不得低于100％；负债与净资产的比例不得高于150％ C：净资本按营业部数量平均折算额(净资本／营业部家数)，不得低于人民币200万元

D：净资本与净资产的比例不得低于30％

25、在审理期货纠纷案件中，下列关于人民对会员的保全措施的说法，正确的是．

A：可以保全与会员资格相应的会员资格费 B：可以保全与会员资格相应的会员交易席位 C：应当依法裁定不得转让该会员资格 D：不得停止该会员交易席位的使用